本统计期（9月28日-10月11日）两融余额先降后升，尤其是节前最后一个交易日大降148.53亿元，但是受益于央行定向降准的利好，以及国庆期间港股及外围股市大涨的利好，节后首个交易日又大升158.25亿元，之后两个交易日保持持续净买入，不过金额逐日减小，利好效应逐步消退。期末两融余额报收与9946.47亿元，再次逼近万亿。
从申万一级行业角度看，本期有15个行业获得融资净买入，其中14个行业净买入金额超过1亿元，其中另有5个行业净买入金额超过10亿元，分别是电子28.44亿元、通信14.75亿元、汽车14.54亿元、非银金融11.36亿元、银行10.43亿元。主要是央行定向降准带来金融板块的利好、5G及新能源等主题持续发酵吸引了不少杠杆资金。其他行业方面，计算机净流入9.41亿元，医药生物净流入7.72亿元，期间医药生物行业表现也很抢眼。家用电器则在美的的带领下似乎有再来一波行情的迹象，主要是市场预期家电行业三季报会很亮眼，本期净流入2.56亿元。
被融资客抛售的行业有11个超过1亿元，建筑装饰净流出5.98亿元为最多，近几期持续净流出。净流出前五个行业还有电气设备、国防军工、有色金属、钢铁，金额分别为4.61亿元、4.56亿元、3.93亿元、3.12亿元，其他不被看好的行业还有传媒、采掘、公用事业等。不难发现，建筑装饰主要受制于房地产成交量下滑，因此市场对其业绩偏向悲观，周期性行业则是在消化前期的巨大获利盘。
从个股的角度看，所有融资标的中，有441只个股本期获得融资客净买入，达到亿元级别的有42只个股，其中京东方A（000725）净买入达13.85亿元，连续两期最多。北京城建（600266）、工商银行（601398）、万华化学（600309）、长电科技（600584）、中兴通讯（000063）净流入靠前，金额分别为5.63亿元、4.10亿元、3.82亿元、3.57亿元、3.43亿元，其他如青岛海尔、格力电器、中国平安、中天科技净买入也较多。
14只个股被净卖出过亿元，前期的大牛股方大炭素（600516）被抛售5.34亿元，是第二名中信国安（000839）2.85亿元的近2倍，美的集团（000333）、中国建筑（601668）、中国铝业（601600）净流出靠前。从整体个股看，主要还是周期股在流出杠杆资金。
个股涨幅靠前的则是二六三（002467）、京威股份（002662）、海马汽车（000572）、安凯客车（000868）、古井贡酒（000596），涨幅分别为45.81%、43.32%、30.12%、28.31%、20.70%。
值得注意的是，万亿元是两融余额非常重要的一个关口，此前两融余额突破万亿元后，上证指数都经历了一波明显的上涨行情。
表：9月28日-10月11日融资余额大幅上升的前二十只个股
|
证券代码 |
证券简称 |
融资余额变化(%) |
最新融资余额(万元) |
占流通市值比(%) |
|
601128 |
常熟银行 |
98.51 |
23043.19 |
2.75 |
|
002662 |
京威股份 |
53.92 |
43044.05 |
3.33 |
|
600584 |
长电科技 |
45.30 |
116090.54 |
6.17 |
|
300115 |
长盈精密 |
41.48 |
61487.32 |
2.16 |
|
000572 |
海马汽车 |
39.30 |
68839.16 |
6.34 |
|
600337 |
美克家居 |
38.90 |
29001.41 |
2.84 |
|
000665 |
湖北广电 |
33.42 |
16514.01 |
2.99 |
|
600690 |
青岛海尔 |
32.72 |
136059.22 |
1.51 |
|
600199 |
金种子酒 |
30.97 |
44894.61 |
8.35 |
|
601636 |
旗滨集团 |
28.50 |
51094.60 |
3.91 |
|
600266 |
北京城建 |
27.89 |
193354.15 |
8.03 |
|
002467 |
二六三 |
24.15 |
74523.01 |
9.58 |
|
600418 |
江淮汽车 |
22.95 |
133397.37 |
8.12 |
|
002223 |
鱼跃医疗 |
21.05 |
59263.71 |
3.14 |
|
600004 |
白云机场 |
21.02 |
41101.60 |
1.57 |
|
600196 |
复星医药 |
21.02 |
119958.91 |
1.75 |
|
000823 |
超声电子 |
20.08 |
72642.72 |
9.22 |
|
002001 |
新和成 |
19.40 |
81863.33 |
3.02 |
|
000899 |
赣能股份 |
17.95 |
11778.02 |
2.28 |
|
002027 |
分众传媒 |
17.62 |
31284.17 |
0.50 |
来源:Wind资讯
